Wieloryby Ethereum posiadają obecnie 57% podaży – wpływ na ETH?

przez
  • Dominacja wielorybów w Ethereum wskazywała na silne bycze nastroje i potencjalny wzrost cen
  • Skoncentrowane udziały wzbudziły obawy dotyczące ryzyka płynności i potencjalnych korekt rynkowych

Jako doświadczony badacz, który przetrwał niezliczone cykle rynkowe, muszę przyznać, że obecny stan Ethereum [ETH] budzi we mnie zarówno zaintrygowanie, jak i ostrożność. Dominacja wielorybów, posiadających ponad 57% całkowitej podaży, jest niezaprzeczalnie silnym sygnałem wskazującym na silne bycze nastroje. Jednak koncentracja ta budzi również obawy dotyczące ryzyka płynności i potencjalnych korekt rynkowych, jak widzieliśmy w przeszłości Ethereum.

Jako doświadczony inwestor kryptowalutowy zauważyłem intrygujący trend w ekosystemie Ethereum [ETH]: coraz większa liczba wielorybów przejmuje kontrolę, a 104 portfele zawierają obecnie ponad 100 000 ETH każdy. Ta znacząca część, stanowiąca ponad połowę (57%) całkowitej podaży Ethereum, jest teraz w ich rękach.

Ta poważna zmiana w strukturze własności Ethereum rodzi kluczowe pytania dotyczące jego nadchodzącej trajektorii, koncentrując się na potencjalnej manipulacji rynkiem i wahaniami cen. Ponieważ te „olbrzymie ryby” stale gromadzą coraz więcej zasobów, ich rosnący wpływ sugeruje pozytywne perspektywy dla rynku.

Biorąc pod uwagę tę wysoce skoncentrowaną własność, w jaki sposób mogą one potencjalnie wpłynąć na przyszły kierunek trendu cenowego Ethereum?

Akumulacja wielorybów i posiadacze długoterminowi: byczy znak czy pułapka na niedźwiedzie?

Gromadzenie dużych udziałów w Ethereum przez kilku znaczących inwestorów (wieloryby) stało się bardziej widoczne w okresach znacznych wzrostów cen, na co wskazuje wzrost liczby transakcji obejmujących Ethereum o wartości ponad 100 000 i 1 000 000 dolarów.

W czasach zmienności rynku ci znaczący inwestorzy, często określani jako posiadacze długoterminowi (LTH), zwykle pełnią rolę kotwic, pomagając zmniejszyć wpływ wahań podaży, gdy nastroje inwestorów stają się pesymistyczne.

Ich strategia akumulacji podczas spadków i utrzymywania się w obliczu niepewności jest zgodna z trajektorią wzrostu cen Ethereum pod koniec 2024 roku.

Z drugiej strony ten wzrost koncentracji nasuwa ważne pytanie: czy jest to sygnał optymizmu (byczy), czy zwodnicza pułapka (niedźwiedź)? Rosnący wpływ wielorybów sugeruje silne przekonanie i ruch w górę, jednak zwiększa potencjał pogorszenia koniunktury.

Mówiąc prościej, jeśli nastąpi zsynchronizowany spadek cen (wyprzedaż) lub jeśli opadnie entuzjazm do zakupów (wyczerpanie), może to prowadzić do nagłych spadków cen, podkreślając delikatną równowagę pomiędzy optymizmem napędzanym przez ludzi kupujących a możliwość korekty rynku ze względu na problemy z płynnością.

Historyczna aktywność wielorybów

Dane z historii Ethereum sugerują istotny związek pomiędzy działaniami dużych inwestorów (wielorybów) a wahaniami cen. Zwiększona liczba transakcji tych wielorybów, szczególnie tych przekraczających 1 milion dolarów, zwykle poprzedza znaczny wzrost lub spadek cen. Na przykład gwałtowny wzrost aktywności wielorybów pod koniec 2020 r. i na początku 2021 r. zbiegł się z masową pogonią byków na ETH. Był to czas, kiedy wieloryby dokonywały strategicznych zakupów, zanim przyłączyli się inwestorzy detaliczni. Z drugiej strony wzmożona aktywność wielorybów podczas konsolidacji rynku, np. w połowie 2022 r., wskazywała na fazy akumulacji, które pomogły ustabilizować ceny.

Czasami wzrost wartości wielorybów (dużych inwestorów) sygnalizuje nadchodzące pogorszenie koniunktury na rynku, takie jak spadek wartości Ethereum w 2022 r.

Monitorowanie zachowań wielorybów ma kluczowe znaczenie dla zrozumienia dynamiki rynku, ponieważ gromadzenie aktywów zazwyczaj sprzyja wzrostowi cen. Jednakże, gdy wieloryby mają zbyt dużą kontrolę, może to prowadzić do zwiększonej zmienności, jeśli zdecydują się sprzedać swoje udziały. Może to potencjalnie stanowić wyzwanie dla zdolności rynku do wytrzymania takich testów płynności.

Przeczytaj prognozę cen Ethereum [ETH] na lata 2024–25

Co dalej z ETH?

Gwałtowny wzrost ceny Ethereum, napędzany głównie przez dużych inwestorów (wieloryby), wypchnął go poza próg 4000 dolarów. Ten znaczący wzrost aktywności zakupowej potwierdza pozytywne perspektywy rynkowe (nastroje zwyżkowe).

Indeks względnej siły (RSI) wynosi obecnie 64,61, co oznacza, że ​​Ethereum nie wkroczyło jeszcze w region wykupienia, co wskazuje na możliwe dodatkowe podwyżki cen w przyszłości. Tymczasem wolumen bilansowy (OBV) stale rośnie, co stanowi silną wskazówkę, że trend wzrostowy jest napędzany rosnącym popytem.

Jeśli gromadzenie się wielorybów będzie się utrzymywać, Ethereum może jako swój kolejny potencjalny cel skierować się w region o wartości 4500–5000 dolarów. Jednak wysoka koncentracja własności to sytuacja, która może działać obustronnie.

Chociaż ciągły wzrost napawa optymizmem, należy pamiętać, że nagła sprzedaż przez głównych inwestorów może prowadzić do korekt na rynku, potencjalnie nadwyrężając płynność i zaufanie inwestorów. Nadchodzący okres pokaże, czy tendencja wzrostowa się utrwali, czy też czeka ją recesja.

2024-12-17 13:43