Analiza rosnącej dźwigni Uniswap – czy to dobra wiadomość dla UNI?

przez
  • Rezerwy Uniswap na giełdach instrumentów pochodnych osiągnęły rekordową wysokość 69 mln tokenów. 
  • Stosunek otwartego zainteresowania UNI do kapitalizacji rynkowej również pokazuje, że dźwignia rynkowa rośnie. 

Jako doświadczony analityk z wieloletnim doświadczeniem na rynku kryptowalut, jestem zaintrygowany ostatnimi wydarzeniami wokół Uniswap [UNI]. Rekordowo wysokie rezerwy tokenów UNI na giełdach instrumentów pochodnych i rosnący stosunek Open Interest do kapitalizacji rynkowej są wskaźnikami eskalacji dźwigni rynkowej.

Obecnie Uniswap (UNI) kosztuje 16,45 USD, co oznacza wzrost o 3% w ciągu ostatnich 24 godzin. Warto zauważyć, że UNI był jednym z najlepiej działających tokenów w tym miesiącu, wykazując imponujący wzrost o ponad 78% w ciągu ostatnich 30 dni.

Trend wzrostowy Uniswapa zbiegł się z ożywieniem w obszarze zdecentralizowanych finansów (DeFi).

Jako analityk mogę podzielić się tym, że według danych DeFiLlama skumulowana wartość środków zablokowanych w sektorze finansów zdecentralizowanych (DeFi) wzrosła w tym tygodniu do imponujących 156 miliardów dolarów. Liczba ta stanowi najwyższy punkt dla TVL od początku kwietnia 2022 r.

Oprócz wzrostu aktywności w zakresie finansów zdecentralizowanych (DeFi), wydaje się, że rosnące wykorzystanie pozycji lewarowanych może kształtować ostatnie ruchy rynkowe Uniswapa.

Rezerwy walutowe instrumentów pochodnych Uniswap osiągnęły rekordowy poziom

Z danych CryptoQuant wynika, że ​​znaczna ilość ponad 69 milionów tokenów UNI jest obecnie przechowywana na platformach handlu instrumentami pochodnymi. To najwyższy odnotowany poziom takich rezerw od chwili rozpoczęcia funkcjonowania tych platform.

Wzrost tych rezerw wskazuje na wzrost zainteresowania spekulacyjnego UNI, co może prowadzić do wahań na rynku.

Ponadto obserwujemy wyłanianie się rozbieżności pomiędzy rynkiem kasowym (spot) a rynkiem kontraktów terminowych (instrumenty pochodne), ponieważ rezerwy rynku kasowego maleją.

Według CryptoQuant rezerwy na spotach handlowych są obecnie blisko najniższych poziomów, co sugeruje spadek liczby akcji sprzedażowych.

Jeżeli rynek instrumentów pochodnych będzie się nadal wzmagał, może to doprowadzić do wahań cen w wyniku nagłego ożywienia.

Stosunek odsetek Open do kapitalizacji rynkowej osiąga najwyższy poziom od dwóch lat

W ciągu ostatniego dnia całkowita zablokowana wartość Uniswap (TVL) stale rosła i obecnie wynosi około 326 milionów dolarów, co oznacza 3% wzrost w stosunku do poprzedniego poziomu.

Jako analityk zauważyłem znaczący trend wzrostowy, który spowodował wzrost wskaźnika Open Interest-to-Market Cap do 7,89%. To najwyższy wynik od listopada ubiegłego roku 2022 r.

Większy współczynnik sugeruje wyższy poziom ekspozycji rynkowej UNI, co oznacza, że ​​może być ona bardziej podatna na znaczące dostosowania lub korekty rynkowe, jeśli rzeczywista cena znacznie odbiega od oczekiwań inwestorów zajmujących się instrumentami pochodnymi.

Jako badacz zaobserwowałem, że pomimo wzrostu zainteresowania spekulacją, bieżący wskaźnik sugeruje, że inwestorzy pozostają nieco ostrożni. Oznacza to, że mogą podchodzić do swoich transakcji z pewną ostrożnością lub powściągliwością.

Wskaźniki finansowania Uniswap pokazują TO

Inwestorzy oczekujący kontynuacji wzrostu Uniswap wykazują silniejsze nastroje w porównaniu z inwestorami przewidującymi odwrócenie cen, na co wskazują korzystne stopy finansowania.

Przeczytaj prognozę cen Uniswap [UNI] na lata 2024–2025

Jak donosi Coinglass, stopy finansowania UNI pozostają dodatnie od połowy października, co sugeruje, że inwestorzy utrzymujący długie pozycje na tych aktywach są gotowi zapłacić premię za utrzymanie swoich pozycji otwartych.

Niemniej jednak stopy finansowania w UNI spadły w porównaniu z najwyższymi poziomami w tym miesiącu, co sugeruje spadek popytu na długie pozycje pomimo ogólnie optymistycznych nastrojów na rynku.

2024-12-18 21:11